Książki o inwestowaniu, giełdzie i finansach z Ebookpoint – przegląd i rekomendacje

Do  13 lipca trwa promocja -50% na książki poświęcone giełdzie, inwestycjom i finansom w Ebookpoint. Dzisiaj przedstawię wybrane tytuły.

Sam tematyką oszczędzania interesuję się od czasów, gdy zacząłem kilkanaście lat temu zarabiać, miałem też styczność z giełdą – dlatego mogłem zapoznać się z większością tych tytułów i ocenić, na ile są przydatne.

Aktualizacja z 7 lipca: promocja została przedłużona do 13 lipca. :-)

Fundusze i oszczędzanie

Pierwsza grupa to książki dla tych, którzy nie chcą wchodzić od razu na giełdę, ale wiedzą, że na emeryturę trzeba jakoś odłożyć, a lokaty po 3-4% ich nie zadowalają. Pamiętać oczywiście trzeba, że ważniejszy od zwrotu z kapitału jest zwrot samego kapitału – czyli jak nie dać się złapać „doradcy finansowemu” na super okazję, która okaże się stratną na wiele lat.

• Rozważny inwestor. Wydanie II zaktualizowane (15,99 zł) – Maciej Rogala próbuje nas namówić na regularne inwestowanie w fundusze, głównie akcji. Zaczyna od wyjaśnienia, jak to jest, że tylu inteligentnych ludzi wrzuca w fundusze pieniądze na górze hossy, a potem narzeka na spadki. Odpowiedzią jest tutaj strach przed niezrealizowanymi zyskami – w ogóle część psychologiczna wydaje mi się najmocniejsza i pokazała mi zupełnie inną perspektywę na cykle giełdowe. Rogala radzi nie przejmować się aż tak bardzo koniunkturą, tylko regularnie dopłacać do funduszy. Dzieli się też historiami ze swoich inwestycji – co jest całkiem pouczające. O tej książce napisałem szerzej rok temu na swoim blogu prywatnym, oceniłem ją wtedy na 7/10.
• Milion w zasięgu ręki. Poradnik zarządzania finansami (11,45 zł) – początkowo zniechęcał mnie styl autora (Maciej Karsznia), ale tak w połowie musiałem przyznać, że ma określony plan. Podobnie jak w poprzedniej pozycji mamy rady, aby po prostu długoterminowo inwestować w fundusze akcyjne. Na przykładzie statystyk z ostatnich 20 lat są dowody, że to się opłaca. Nie ma może takiego podbudowania teoretycznego jak u Rogali, ale podobają mi się konkretne zasady, których ma trzymać się inwestujący, łącznie z opcją zabezpieczenia w przypadku spadków. Oczywiście nie ma gwarancji, że przy najbliższej bessie to też zadziała.
• Twój osobisty fundusz emerytalny (17,95 zł) – to pierwszy z poradników Adama Jagielnickiego, który napisał ich już sporo. To jest taka książeczka o wszystkim: zaczynamy od marnych perspektyw emerytalnych – autor nie wiedział jeszcze o demontażu OFE (rzecz z 2012), ale i tak mocno krytykuje dotychczasowy system i wskazuje, czym warto zająć się samodzielnie. Czy i jakie fundusze, kiedy wchodzić na rynek kapitałowy, jakie inwestycje alternatywne wziąć pod uwagę.
• Cykl „Twoje finanse” Marka Lipińskiego to cztery pozycje po 6,97 zł. Wszystkie po około 100 stron, wprowadzają od podstaw w tematykę finansów osobistych:
  1. Twoje finanse. Organizowanie i planowanie własnych finansów – o tworzeniu budżetu domowego
  2. Twoje finanse. Bezpieczeństwo własne i majątku – o ubezpieczeniach
  3. Twoje finanse. Skuteczne oszczędzanie – o lokatach, procencie składanym i kredytach
  4. Twoje finanse. Racjonalne inwestowanie – o różnych rodzajach inwestycji

Giełda

Niektórym fundusze w zupełności wystarczą, ale jeśli nie chcemy płacić kilku procent za zarządzanie i możemy zaryzykować choć część kapitału – to samodzielne inwestycje na giełdzie są wyborem oczywistym. Tu wybór lektur bardzo zróżnicowany – od poradników dla początkujących – po całkiem zaawansowane tematy. Ja sam na GPW jestem od 2009 roku, choć obecnie ograniczam się tylko do konta IKE, lektura kilku z tych książek sporo mi dała.

• Inwestycje giełdowe. Jak grać i wygrywać. Wydanie II rozszerzone (19,50 zł) – wprowadzenie do Giełdy Papierów Wartościowych autorstwa Adama Jagielnickiego. Bardzo zgrabnie łączy informacje teoretyczne, z często pogmatwaną praktyką, dlatego te 300 stron jest wypełnione informacjami, czasami odnoszę wrażenie że jest ich aż za dużo – z drugiej strony część poświęcona strategiom została rozwinięta w drugiej książce.
• Pieniądze leżą na parkiecie. Giełda dla niepokornych (17,95 zł) – jedna z bardziej otwierających oczy pozycji, które czytałem. Paweł Zaremba-Śmietański, sam pracujący w tej branży pokazuje różne mity wokół giełdy i sprzeczności w wielu „mądrych radach” różnych autorów. Sam stawia sporo mocnych tez – jak choćby ta, że giełda to piramida finansowa.
• Świadomy inwestor. Odkrywanie ukrytego potencjału spółki (23,50 zł) – to druga książka Zaremby-Śmietańskiego, tu skupienie na sposobach wycen spółek giełdowych. Autor dość mocno polemizuje z przyjętą powszechnie w świecie finansów metodą zdyskontowanych przepływów (DCF). Rzecz dla zdecydowanych fundamentalistów.
• Wycena. Minipodręcznik dla inwestorów giełdowych (17,95 zł) – Aswath Damodaran napisał kolejną książkę o wycenie spółek. Kolejno przechodzi przez różne etapy życia spółki i proponuje najlepsze rozwiązania, wskazuje też na liczne problemy.
• NewConnect – nowa szansa na duże zyski. Wydanie II zaktualizowane (27,50 zł) – Adam Jagielnicki przedstawia wprowadzenie do New Connect, czyli rynku spółek małych, bardziej niebezpiecznego niż główny parkiet GPW, ale dającego większy potencjał wzrostu. Pokazuje różne strategie inwestycyjne na tym rynku, jednocześnie przestrzega przed całym szeregiem manipulacji, których dokonują na NC niemal wszyscy uczestnicy – spółki, analitycy, inwestorzy i biura maklerskie.
• Strategie inwestycyjne. Jak z głową zarabiać na giełdzie (19,50 zł) – to jest jakby druga część książki Jagienickiego o giełdzie. Tutaj przegląd wszystkich najważniejszych strategii – od analizy technicznej, po fundamentalną i różne niestandardowe podejścia i przegląd programów do analiz giełdowych, niestety, z reklamą dzieła autora.
• Giełda. Skuteczne strategie nie tylko dla początkujących (15,99 zł) – podobny temat jak wyżej, za który zabrał się Adam Zaremba. Więcej o inwestowaniu w wartość i tzw. inwestycjach kontrariańskich – czyli pójściu pod prąd. Mamy też spory rozdział o tym, jak rozumieć rekomendacje biur maklerskich i na co w nich uważać.
• Analiza techniczna dla bystrzaków (23,50 zł) – jedyny w tym zestawie podręcznik analizy technicznej w znanej serii „For Dummies”. Co ważne – nie mamy tu tylko różnych wskaźników i formacji, ale również psychologiczny opis sytuacji rynkowych, które prowadzą do takiego a nie innego stadnego działania inwestorów – to ono sprawia, że analiza techniczna, mimo że jest bardziej sztuką niż nauką, tak często się sprawdza. Nie zastąpiłbym nim „Biblii” Jamesa Murphy’ego, ale ona kosztuje w papierze ponad 150 złotych….
• I Ty możesz zostać Warrenem Buffettem, czyli inwestowanie skoncentrowane na GPW (18,50 zł) – Tobiasz Maliński, autor znanego bloga, na przykładzie swojej historii dochodzenia o prawdzie na temat spółek giełdowych wprowadza nas do różnych wskaźników fundamentalnych, które pozwolą nam wybrać spółki niezłe, a niedocenione jeszcze przez rynek.
• Catalyst – odkryj rynek obligacji (13,95 zł) – kolejna pozycja Adama Jagielnickiego, tym razem poświęcona rynkowi obligacji, głównie korporacyjnych i samorządowych notowanych na rynku Catalyst. Niestety, w przeciwieństwie do książki o New Connect tutaj mamy w zasadzie wyjaśnienie jak to wszystko działa, bez zagłębiania się w praktyczne strategie. W ostatnim roku inwestorzy na Catalyst zostali mocno przetrzebieni przez bankructwa spółek czy wstrzymywanie spłaty odsetek – i jest to poważne ryzyko, o którym taka pozycja powinna dokładniej traktować. Może w drugim wydaniu. Aha, wersja papierowa ma bardzo ładny format, idealny na prezent. :)
• Reguły giełdy. Żelazne zasady największych inwestorów (18,50 zł) – to 12 artykułów napisanych przez praktyków giełdy ze Stanów. Przyznaję, że nie czytałem – ale pobieżny przegląd wskazuje na to, że jest to pozycja dla osób bardziej zaawansowanych.

Forex, trading i rynki alternatywne

To już najwyższy stopień wtajemniczenia. Forex czy kontrakty terminowe w porównaniu z tradycyjną giełdą to przesiadka z Fiata na Ferrari. Ten rynek nie wybacza błędów, jednocześnie wymusza stałą aktywność. Dźwignia finansowa i szybkie potencjalne zyski kuszą, co może nawet się udać, o ile pamiętamy, że straty mogą być równie szybkie. Za te książki zabrałem się całkiem niedawno, bo sam próbuję sił na mikrolotach.

• FOREX dla bystrzaków. Wydanie II (15,99 zł) – solidne wprowadzenie, głównie z punktu widzenia amerykańskiego, choć prawdopodobnie tłumaczowi zawdzięczamy kilka przykładów dotyczących m.in. pary USD/PLN. Bardzo ciekawie opisane różne rynki walutowe – ich specyfika i potencjalne strategie. Chyba nigdzie indziej nie znajdziemy np. omówienia np. par NZD/USD, opisu wpływu raportu rynku pracy USA na kursy, albo przykładu formacji harmonicznej na USD/CAD. Ponad 330 stron mocnej wiedzy.
• Forex w praktyce. Vademecum inwestora walutowego. Wydanie II rozszerzone (29,50 zł) – to z kolei przewodnik napisany już z polskiej perspektywy, choć mniejszy objętościowo. Mamy wszystkie komponenty – analiza techniczna, fundamentalna, zarządzanie ryzykiem i wybór brokera.
• FOREX – wyłącz emocje, włącz zyski. Przewodnik świadomego inwestora (19,95 zł) – wbrew tytułowi, wewnątrz nie znajdziemy za wiele o samym Foreksie, jest to raczej przewodnik po psychologii inwestowania. Autor przygląda się kilku głównym „demonom”, które przeszkadzają w zarabianiu, takim jak emocje czy przekonania. Wydaje mi się, że nie jest to książka dla początkujących, bo trochę wspomnianych emocji trzeba przeżyć, aby wiedzieć o co chodzi.
• Ryzykować trzeba umieć. Inwestorzy od kuchni o Foreksie i giełdzie (15,99 zł) – jest to nowy tytuł, który niedawno zacząłem czytać, ale już jestem jego dużym fanem. 9 rozdziałów napisanych przez inwestorów, z Polski i z zagranicy, którzy dzielą się swoim podejściem do rynku. Nie wszystko zrozumie początkujący, ale to dobrze, można się dokształcić i wrócić. Już pierwszy rozdział pokazuje jak jego autor pogodził pracę na etacie ze stałą obecnością na rynku, przy czym osiąga zadowalające go wyniki. Autorzy pokazują choćby własne metody techniczne i to, jak wypadały w praktyce (nie zawsze się udawało) – można potem samodzielnie usiąść do wykresu i sprawdzić, jak to działa u nas. To bardzo fajna pozycja, gdy już będziemy szukali własnej strategii spekulacyjnej.
• W transie inwestowania. Podbij rynek pewnością siebie, żelazną dyscypliną i postawą zwycięzcy (19,50 zł) – przekład bardzo popularnej książki Marka Douglasa, Trading in the Zone – to jest przede wszystkim podręcznik dla profesjonalnych traderów.
• Inwestycje alternatywne. Pierwsze kroki na rynku pozagiełdowym (14,95 zł) – no i ostatnia książka Adama Jagielnickiego w tym zestawie. Przegląd różnych możliwości inwestowania takich jak nieruchomości, diamenty, monety, dzieła sztuki, znaczki pocztowe (!), wino, a także inwestycje w surowce. Książka jest z 2010 i zarejestrowałem zabawną wpadkę. Przy rozdziale dotyczącym złota mamy listę firm, które się tym zajmują, jest też wymieniony… Amber Gold. To tylko pokazuje, że przedsięwzięcie Marcina P. wydawało się niewinne również fachowcom od rynków. To moim zdaniem jednak nie dyskredytuje książki, która ze względu na tematykę jest dość unikatowa.
• Jak zarabiać na surowcach? Inwestycje na rynkach towarowych w czasach finansjalizacji (23,50 zł) – temat bardzo ciekawy, nie ma chyba szerszego wprowadzenie do rynków surowców, które stają się ostatnio bardzo popularne, choćby przez możliwość inwestycji przez fundusze czy instrumenty na rynku OTC. To dość specjalistyczna pozycja, a jej styl przypomina bardziej pracę naukową, bo i faktycznie – jak sprawdzimy na stronie autora – był to po prostu doktorat Adama Zaremby.
• Produkty strukturyzowane – inwestycje nowych czasów (13,95 zł) – ta pozycja (znów Adama Zaremby) dość dobrze pokazuje jak powstają popularne w bankach „struktury” – jest to produkt znacznie bardziej skomplikowany, niż mówią nam doradcy i założę się, że po jej lekturze wiele osób zastanowiłoby się dwa razy czy rzeczywiście chcą wchodzić de facto w handel opcjami, bo na nich opiera się większość tych pseudo „lokat”.

Inne

Książki na tematy niesklasyfikowane.

• Bitcoin. Wirtualna waluta Internetu (11,95 zł) – bitcoinowy szał trochę już opadł, w tym roku skończyły się ciągłe wzrosty, dobrze, że teraz debiutuje książka o bitcoinach, bo można na spokojnie poczytać o tej nowej walucie i zadać sobie pytania, czy tak wygląda przyszłość systemu pieniężnego.
• Biedny milioner. Jak mieć wszystko, co trzeba i cieszyć się życiem (13,45 zł) – ostatnia jak dotąd książka Tadeusza Niwińskiego poświęcona podstawom oszczędzania, które powinny wychodzić pewnych zasad życiowych jakie przyjmujemy i jak postrzegamy bogactwo. Niestety, mimo że niejednokrotnie polecałem tutaj tego autora (np. świetne JA i MY), to tę pozycję mogę polecić wyłącznie początkującym. Widać też niestety, że autor mieszka poza Polską – mało odniesień do naszych realiów.
• Budżet domowy pod kontrolą. Jak rozsądnie wydawać, oszczędzać i inwestować pieniądze (15,99 zł) – o tym jak traktować z punktu widzenia budżetu różne produkty finansowe – kredyty, karty, ubezpieczenia. Osobiście nie czytałem.
• Księga Przychodów i Rozchodów. Wszystko, co musisz wiedzieć o rozliczaniu działalności gospodarczej (15,99 zł) – coś dla tych, którzy zakładają działalność gospodarczą i przerażają ich te wszystkie formalności. Choć najlepiej i tak zlecić takie rozliczenia komuś innemu, to powinniśmy się w nich orientować.
• Inwestycyjne przebudzenie. Poznaj prawdę o świecie finansów, zobacz kłamstwa, uniknij oszustw i zacznij zarabiać jak rentier (9,95 zł) – autor w sfabularyzowanej formie opowiada o różnych sztuczkach rynku finansowego, błędach które popełnił i o tym, jak znaleźć własną drogę.

Co dla kogo?

• Jeśli dopiero zaczynasz myśleć o oszczędzaniu – Twój osobisty fundusz emerytalny pozwoli pomyśleć szerzej o emeryturze, a Rozważny inwestor przestrzeże przed słuchaniem reklam funduszy.
• Jeśli chcesz zainteresować się giełdą – to polecam Inwestycje giełdowe. Jak grać i wygrywać od razu z drugą częścią Strategie inwestycyjne.
• Dla mających już jakieś doświadczenie na giełdzie obowiązkową lekturą będzie Pieniądze leżą na parkiecie. Giełda dla niepokornych
• Jeśli interesuje Cię analiza fundamentalna (i wiesz już co oznacza to określenie z poprzednich książek) – to bardzo fajne wprowadzenie zawiera I Ty możesz zostać Warrenem Buffettem, czyli inwestowanie skoncentrowane na GPW – jeśli techniczna – jedyny, ale niezły wybór to Analiza techniczna dla bystrzaków.
• Jeśli interesuje Cię Forex – zacznij od Forex w praktyce (albo FOREX dla bystrzaków. Wydanie II – naprawdę trudno mi ocenić, która pozycja jest lepsza), następnie sięgnij po Ryzykować trzeba umieć. Dodam, że startując jako trader trzeba koniecznie poczytać którąś z książek van Tharpa – np. Trader doskonały – wg mnie, żaden autor nie wyjaśnił tak dobrze kwestii ryzyka i zarządzania pieniędzmi.
• Dla zadeklarowanych zawodowców: W transie inwestowania to może być jedna z ciekawszych lektur na ten temat.

Warto jedno zaznaczyć: w promocji znajdują się książki z trzech wydawnictw – wziąłem pod uwagę OnePress oraz Septem należące do GW Helion. Nie przyglądałem się pozycjom z Wiedzy i Praktyki – to z reguły dość skromne objętościowo raporty na konkretny temat.

Przypominam, że promocja obowiązuje do niedzieli, 13 lipca, została przedłużona o tydzień.

Oczywiście, jeśli czytaliście którąś z omówionych (lub nie) książek i macie z nimi doświadczenie – zapraszam do komentowania.

Czytaj dalej:

• [Nieaktualne] Nadchodzą 11. urodziny Ebookpoint! Jeden z czterech e-booków gratis i konkurs
• Amazon w ramach walki z AI ogranicza liczbę publikowanych książek do… trzech dziennie
• Sztuczna inteligencja uczy nas o e-bookach i sama pisze e-booki. Co będzie dalej?
• [Nieaktualne] Nadchodzą 31. urodziny Helionu! Zapowiedź promocji, bezpłatne kursy i konkurs
• Europa Zachodnia: e-booki rosną, audiobooki rosną jeszcze bardziej i… „kanibalizują” sprzedaż książek papierowych!
• Dyrektywa Omnibus – co to oznacza dla kupujących e-booki i jak przygotowały się polskie księgarnie?